<匯港通訊> 富瑞評騰訊(00700)公布第三季業績。基於騰訊經調整盈利同比升33%至598億元人民幣,好過預期,富瑞上調2024年經調整盈測4%,至2193.78億元人民幣,2025年經調整盈測僅微升至2412.55億元人民幣。維持「買入」,目標價由540元升至543元。騰訊今早股價先跌後彈,早段跌至397.8元,後回升至415元,倒升2.78%,最新造411元,仍升1.83%。暫個股為恒指貢獻約27點。
富瑞評論業務指,騰訊在遊戲方面,採取組合策略,培育多款長青遊戲。FPS 遊戲(第一人稱射擊遊戲)類型的潛力有待釋放。在市場推廣服務方面,騰訊透過廣告技術升級及增值服務提升市場佔有率。近期的政策措施將有利於FBS的未來發展。邊際利潤持續擴張。預期透過「微商店」提升電子商務策略。多元化業務模式突出。 (SY)
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