里昂發表研報,引述康師傅控股(00322.HK) 0.000 (0.000%) 沽空 $6.57千萬; 比率 47.446% 管理層指引2025財年收入將實現中低單位數的按年增長,並表示利潤增長應快於銷售增長。儘管管理層在提供利潤增長指引時略顯保守,以留出空間應對競爭等不確定性。但該行認為公司收入增長主要取決於其市場份額恢復的速度,預計這將是漸進的形式,且不會很快發生。
里昂認為康師傅利潤率擴張的可見度更高,價格上漲及產品組合改善等正面因素支持其利潤率。該行將康師傅2025及2026財年利潤預測分別上調11%及9%,同時將目標價由10.1元上調至13.1元,維持「持有」評級。(js/w)
相關內容《大行》中金指康師傅(00322.HK)利潤率上升 上調盈測及目標價
(港股報價延遲最少十五分鐘。沽空資料截至 2025-04-02 16:25。)
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