汇丰研究发表研报指,北控水务(00371.HK) +0.120 (+5.042%) 沽空 $4.35千万; 比率 23.871% 中期业绩符预期,上半年录得净利润11亿元人民币,虽然按年跌18%,但仍有望达到公司全年指引即20亿元人民币,期内建筑服务收入因新项目减少而按年下跌49%,而以经营性业务收入表现仍然强韧,按年增长7%,相信是受惠於水处理量、配水量及收费增加。
该行相信,非现金性建筑服务收入下跌不会对其股息前景构成太大影响,维持「持有」评级,并将目标价由原先2.4元上调至2.6元,认为股息再上行空间有限,以及管理层表明会优先减低杠杆比率,认为现价估值合理。(gc/da)(港股报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2025-04-03 16:25。)
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