汇丰环球研究发表报告,首次覆盖康方生物(09926.HK) +2.300 (+1.477%) 沽空 $3.95亿; 比率 15.400% 予「买入」评级,目标价208元。
该行指,公司发布强劲的上半年业绩,产品销售额按年增长49%至14亿人民币,依沃西在中国三期HARMONi-A研究中,为治疗EGFR突变非小细胞肺癌提供统计学和临床意义上的总生存期效用。该行对公司销售前景持乐观态度,预计2025年至2027年收入年均复合增长率超过50%。
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该行亦指,据2024年世界肺癌大会数据,公司先驱PD(L)1双靶点抗体药物依沃西在肺癌试验中优於默克Keytruda,点燃全球投资者兴趣,并引发面临专利悬崖(突然大幅减少)制药公司争相收购中国开发PD(L)1双特异性抗体(bsAb)候选药物的竞争。该行认为公司自2022年12月以来与美国生物制药公司Summit Therapeutics的合作,有助加速临床进展和新药在美国上市,放大显着先发优势。(fc/da)(港股报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2025-09-01 16:25。)
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